Verordnung über die Finanzmarktinfrastrukturen und das Marktverhalten im Effekten- und Derivatehandel

(Art. 100 Fin­fraG)

Bei der Be­rech­nung der Durch­schnitts­brut­to­po­si­ti­on der aus­ste­hen­den OTC-De­ri­vat­ge­schäf­te gel­ten fol­gen­de Re­geln:

a.

Es wer­den die bei der Be­rech­nung ak­tu­el­len Wech­sel­kur­se ver­wen­det.

b.

Po­si­tio­nen aus OTC-De­ri­vat­ge­schäf­ten wer­den ein­ge­rech­net, auch wenn sie frei­wil­lig zen­tral ab­ge­rech­net wer­den.

c.

Po­si­tio­nen von voll­kon­so­li­dier­ten Grup­pen­ge­sell­schaf­ten, ein­sch­liess­lich der­je­ni­gen mit Sitz aus­ser­halb der Schweiz, wer­den un­ab­hän­gig vom Sitz der Mut­ter­ge­sell­schaft ein­be­rech­net, wenn die­se Grup­pen­ge­sell­schaf­ten in der Schweiz als Fi­nan­zi­el­le oder Nicht­fi­nan­zi­el­le Ge­gen­par­tei gel­ten wür­den.

d.

An­pas­sun­gen des Nenn­be­trags wäh­rend der Lauf­zeit wer­den ein­be­rech­net, wenn sie ver­trag­lich be­reits bei Be­ginn der Trans­ak­ti­on vor­ge­se­hen sind.

e.

Die ei­nem Ab­si­che­rungs­ge­schäft ei­ner Nicht­fi­nan­zi­el­len Ge­gen­par­tei in der Ket­te nach­fol­gen­den Ge­schäf­te gel­ten eben­falls als Ab­si­che­rungs­ge­schäf­te.

f.

Ei­ne Ver­rech­nung ist bei ent­ge­gen­ge­setz­ten Po­si­tio­nen in De­ri­va­ten er­laubt, die sich auf die glei­chen Ba­sis­in­stru­men­te be­zie­hen, auf die­sel­be Wäh­rung lau­ten und den glei­chen Fäl­lig­keits­ter­min ha­ben. Da­bei müs­sen die Re­fe­renz­zins­sät­ze bei zins­va­ria­blen Po­si­tio­nen, die fi­xen Zins­sät­ze und die Zins­fest­set­zungs­ter­mi­ne iden­tisch sein.

g.

De­ri­va­te, die ge­mä­ss Ar­ti­kel 101 Ab­satz 3 Buch­sta­be b Fin­fraG nicht von der Ab­rech­nungs­pflicht er­fasst sind, wer­den nicht ein­be­rech­net.