Bundesgesetz
über die Verrechnungssteuer
(Verrechnungssteuergesetz, VStG)¹

¹ Von der Steu­er sind aus­ge­nom­men:

a.²⁰

die Re­ser­ven und Ge­win­ne ei­ner Ka­pi­tal­ge­sell­schaft ge­mä­ss Ar­ti­kel 49 Ab­satz 1 Buch­sta­be a des Bun­des­ge­set­zes vom 14. De­zem­ber 1990²¹ über die di­rek­te Bun­des­steu­er (DBG) oder Ge­nos­sen­schaft, die bei ei­ner Um­struk­tu­rie­rung nach Ar­ti­kel 61 DBG in die Re­ser­ven ei­ner auf­neh­men­den oder um­ge­wan­del­ten in­län­di­schen Ka­pi­tal­ge­sell­schaft oder Ge­nos­sen­schaft über­ge­hen;

b.²²

die in ei­ner kol­lek­ti­ven Ka­pi­tal­an­la­ge ge­mä­ss KAG²³ er­ziel­ten Ka­pi­tal­ge­win­ne und Er­trä­ge aus di­rek­tem Grund­be­sitz so­wie die durch die An­le­ger ge­leis­te­ten Ka­pi­tal­ein­zah­lun­gen, so­fern sie über ge­son­der­ten Cou­pon aus­ge­rich­tet wer­den;

c.²⁴

die Zin­sen von Kun­den­gut­ha­ben, wenn der Zins­be­trag für ein Ka­len­der­jahr 200 Fran­ken nicht über­steigt;

d.

die Zin­sen der Ein­la­gen zur Bil­dung und Äuf­nung von auf den Er­le­bens- oder To­des­fall ge­stell­ten Gut­ha­ben bei An­stal­ten, Kas­sen und sons­ti­gen Ein­rich­tun­gen, die der Al­ters‑, In­va­li­di­täts- oder Hin­ter­las­se­nen­ver­si­che­rung oder ‑für­sor­ge die­nen;

e.²⁵

…

f.²⁶

die frei­wil­li­gen Leis­tun­gen ei­ner Ak­ti­en­ge­sell­schaft, ei­ner Ge­sell­schaft mit be­schränk­ter Haf­tung oder ei­ner Ge­nos­sen­schaft, so­fern die­se Leis­tun­gen ge­stützt auf Ar­ti­kel 59 Ab­satz 1 Buch­sta­be c DBG²⁷ ge­schäfts­mäs­sig be­grün­det sind;

g.²⁸

die Zin­sen von Ban­ken oder Kon­zern­ge­sell­schaf­ten von Fi­nanz­grup­pen für von der Eid­ge­nös­si­schen Fi­nanz­mark­tauf­sicht (FIN­MA) im Hin­blick auf die Er­fül­lung re­gu­la­to­ri­scher Er­for­der­nis­se ge­neh­mig­te Fremd­ka­pi­ta­l­in­stru­men­te nach den Ar­ti­keln 11 Ab­satz 4 und 30b Ab­satz 6 des Ban­ken­ge­set­zes vom 8. No­vem­ber 1934²⁹ (BankG), so­fern das be­tref­fen­de Fremd­ka­pi­ta­l­in­stru­ment zwi­schen dem 1. Ja­nu­ar 2013 und dem 31. De­zem­ber 2026 aus­ge­ge­ben wird;

h.³⁰

Zins­zah­lun­gen von Teil­neh­mern an ei­ne zen­tra­le Ge­gen­par­tei im Sin­ne des Fi­nanz­marktin­fra­struk­tur­ge­set­zes vom 19. Ju­ni 2015³¹ so­wie von ei­ner zen­tra­len Ge­gen­par­tei an ih­re Teil­neh­mer;

i.³²

die Zin­sen von Ban­ken oder Kon­zern­ge­sell­schaf­ten von Fi­nanz­grup­pen für Fremd­ka­pi­ta­l­in­stru­men­te nach Ar­ti­kel 30b Ab­satz 7 Buch­sta­be b BankG, die:

1.

die FIN­MA im Hin­blick auf die Er­fül­lung re­gu­la­to­ri­scher Er­for­der­nis­se ge­neh­migt hat:

–

bei nicht sys­tem­re­le­van­ten Ban­ken oder bei Kon­zern­ge­sell­schaf­ten von Fi­nanz­grup­pen: im Zeit­punkt der Emis­si­on

–

bei sys­tem­re­le­van­ten Ban­ken nach den Ar­ti­keln 7 Ab­satz 1 BankG: im Zeit­punkt der Emis­si­on oder bei ei­nem Wech­sel von ei­nem aus­län­di­schen zu ei­nem schwei­ze­ri­schen Emit­ten­ten, und

2.

zwi­schen dem 1. Ja­nu­ar 2017 und dem 31. De­zem­ber 2026 aus­ge­ge­ben wer­den oder de­ren Emit­tent wäh­rend die­ser Zeit nach Zif­fer 1 wech­selt.

^1bis Die Rück­zah­lung von Re­ser­ven aus Ka­pi­tal­ein­la­gen, die von den In­ha­bern der Be­tei­li­gungs­rech­te nach dem 31. De­zem­ber 1996 ge­leis­tet wor­den sind, wird gleich be­han­delt wie die Rück­zah­lung von Grund- oder Stamm­ka­pi­tal, wenn die Re­ser­ven aus Ka­pi­tal­ein­la­gen von der Ka­pi­tal­ge­sell­schaft oder Ge­nos­sen­schaft in der Han­dels­bi­lanz auf ei­nem ge­son­der­ten Kon­to aus­ge­wie­sen wer­den und die Ge­sell­schaft oder Ge­nos­sen­schaft je­de Ver­än­de­rung auf die­sem Kon­to der Eid­ge­nös­si­schen Steu­er­ver­wal­tung (ESTV) mel­det. Ab­satz 1^ter bleibt vor­be­hal­ten.³³

^1ter Kapitalgesellschaften und Genossenschaften, die an einer schweizerischen Börse kotiert sind, haben bei der Rückzahlung von Reserven aus Kapitaleinlagen nach Absatz 1^bis mindestens im gleichen Umfang übrige Reserven auszuschütten. Ist diese Bedingung nicht erfüllt, so ist die Rückzahlung im Umfang der halben Differenz zwischen der Rückzahlung und der Ausschüttung der übrigen Reserven steuerbar, höchstens aber im Umfang der vorhandenen, handelsrechtlich ausschüttungsfähigen übrigen Reserven. Im gleichen Umfang sind handelsrechtlich ausschüttungsfähige übrige Reserven dem gesonderten Konto für Reserven aus Kapitaleinlagen zuzuweisen.³⁴

^1qua­ter Absatz 1^ter ist nicht anwendbar auf Reserven aus Kapitaleinlagen:

a.

die bei fu­si­ons­ähn­li­chen Zu­sam­menschlüs­sen durch Ein­brin­gen von Be­tei­li­gungs- und Mit­glied­schafts­rech­ten an ei­ner aus­län­di­schen Ka­pi­tal­ge­sell­schaft oder Ge­nos­sen­schaft nach Ar­ti­kel 61 Ab­satz 1 Buch­sta­be c DBG oder durch ei­ne grenz­über­schrei­ten­de Über­tra­gung auf ei­ne in­län­di­sche Toch­ter­ge­sell­schaft nach Ar­ti­kel 61 Ab­satz 1 Buch­sta­be d DBG nach dem 24. Fe­bru­ar 2008 ent­stan­den sind;

b.

die im Zeit­punkt ei­ner grenz­über­schrei­ten­den Fu­si­on oder Um­struk­tu­rie­rung nach Ar­ti­kel 61 Ab­satz 1 Buch­sta­be b und Ab­satz 3 DBG oder der Ver­le­gung des Sit­zes oder der tat­säch­li­chen Ver­wal­tung nach dem 24. Fe­bru­ar 2008 be­reits in ei­ner aus­län­di­schen Ka­pi­tal­ge­sell­schaft oder Ge­nos­sen­schaft vor­han­den wa­ren;

c.

die an in- und aus­län­di­sche ju­ris­ti­sche Per­so­nen zu­rück­ge­zahlt wer­den, die zu min­des­tens 10 Pro­zent am Grund- oder Stamm­ka­pi­tal der leis­ten­den Ge­sell­schaft be­tei­ligt sind;

d.

im Fal­le der Li­qui­da­ti­on oder der Ver­le­gung des Sit­zes oder der tat­säch­li­chen Ver­wal­tung der Ka­pi­tal­ge­sell­schaft oder Ge­nos­sen­schaft ins Aus­land.³⁵

^1quin­quies Die Ge­sell­schaft hat die Re­ser­ven aus Ka­pi­tal­ein­la­gen nach Ab­satz 1^qua­ter Buch­sta­ben a und b auf ei­nem ge­son­der­ten Kon­to aus­zu­wei­sen und der ESTV je­de Ver­än­de­rung auf die­sem Kon­to zu mel­den.³⁶

^1se­xies Die Absätze 1^ter–1^quin­quies gelten sinngemäss auch für Reserven aus Kapitaleinlagen, die für die Ausgabe von Gratisaktien oder für Gratisnennwerterhöhungen verwendet werden.³⁷

^1sep­ties Ab­satz 1^bis gilt für Ein­la­gen und Auf­gel­der, die wäh­rend ei­nes Ka­pi­tal­bands nach den Ar­ti­keln 653sff. des OR³⁸ ge­leis­tet wer­den, nur so­weit sie die Rück­zah­lun­gen von Re­ser­ven im Rah­men die­ses Ka­pi­tal­bands über­stei­gen.³⁹

² Die Ver­ord­nung kann vor­schrei­ben, dass Zin­sen ver­schie­de­ner, von ei­nem Gläu­bi­ger oder Ver­fü­gungs­be­rech­tig­ten bei der glei­chen Bank oder Spar­kas­se un­ter­hal­te­ner Kun­den­gut­ha­ben zu­sam­men­zu­rech­nen sind; bei of­fen­ba­rem Miss­brauch kann die ESTV ei­ne sol­che Zu­sam­men­rech­nung im Ein­zel­fall an­ord­nen.⁴⁰